三星电子和特斯拉签下165亿美元的芯片代工合约，对南韩这个科技巨人而言也是一大考验，一面要满足马斯克高规格的需求，一面也要推动企业转型以重振低迷的芯片事业。
三星电子周一公布这项为期八年的合约，位于美国德州泰勒市的新厂将负责生产AI6芯片。三星副总裁卢美贞周四在财报电话会议中谈到晶圆代工时说：「我们预期将以这次合作为基础，持续争取更多大客户订单。」她也透露，三星在美国德州的芯片新厂预定将在2026年开始量产。
不过，业界专家提醒，三星电子光靠这笔特斯拉订单，恐怕难以重振晶圆代工事业。三星电子也坦承，若要顺利与大型科技公司合作、把握全球AI热潮，势必要进行更深层的企业文化改革。
祥明大学半导体工程系教授李钟焕告诉英国金融时报：「三星现在是生死交关，晶圆代工业务持续亏损，内存业务也陷入危机。」「特斯拉的合约或许能让其他潜在客户对三星技术多一分信心，但最关键的，是不能再重蹈覆辙。」
三星晶圆代工业务的困境可追溯至2010年代中期，当年全球最大晶圆代工客户苹果，因为在智能手机和芯片设计领域和三星竞争，决定不再将三星列为主要供应商，转而选择台积电。
如今，台积电和三星在美国的晶圆厂正好具体反映两者命运的分歧。台积电位于亚利桑纳州的2纳米厂已拿下包括苹果、辉达等多家大型科技公司订单；反观三星的泰勒新厂却因迟迟无法吸引大型客户而延后启动时程。
金融时报引述专家指出，泰勒厂缺乏大订单，导致良率难以提升。良率偏低会推高生产成本，也更难吸引大订单，形成恶性循环。麦格理分析师去年已警告，这座厂有沦为「闲置资产」的风险。
花旗半导体分析师Peter Lee 指出，AI6芯片可望用于特斯拉的视觉式AI训练系统，有助于三星在内部创建AI芯片量产能力，并吸引其他AI客户上门。
不过，半导体顾问公司 SemiAnalysis 创办人帕特尔（Dylan Patel）警告，这次合约长达八年，也给特斯拉在三星运行不力时选择退出的机会。他表示，三星在最先进制程的交货方面问题不断，使三星难以真正成为台积电的有力对手。
祥明大学的李钟焕也质疑，在三星良率偏低、又急着为美国投资案争取大客户的情况下，这笔合约究竟能否带来实质利润，仍有疑问。他说：「三星已经被逼到墙角，所以这笔特斯拉合约的条件，对他们来说恐怕不会太有利。」
业界人士指出，特斯拉若是坚持要在美国生产AI6芯片，三星能拿下这笔订单，可能是因为台积电在亚利桑纳州的产能早已排满，无力承接新案。台积电目前负责代工特斯目前一代AI5芯片，可见这家电动车大厂可能也有意在供应商之间制造竞争。
熟悉台积电营运的人士向金融时报透露：「这张订单我们不太可能会在价格上竞争，特别是在目前需求这么强劲的情况下。」不过，另一位了解特斯拉内部思路的人士透露，台积电「其实很想拿下这笔订单」，因为「对他们来说这将是一笔非常可观的生意」。
知情人士说：「苹果已不再是成长型公司，但特斯拉未来发展Optimus人形机器人和自驾出租车，有机会成为成长最快的企业之一。若是台积电真的拿下这笔订单，他们绝对会想办法腾出产能来接。」
