20年前，马克（Mark）和玛格丽特（Margaret）刚落地加拿大时，每人只有一个行李箱，外加几个月的生活费。20年后，这对移民夫妇已经坐拥400万加元资产，并计划在55岁实现财务自由。
收入与资产状况
马克和玛格丽特现在都45岁，有两个孩子，分别为10岁和14岁。
他们非常幸运，父母曾在2008年资助了他们一笔早期遗产，帮助他们在房价高昂的温哥华买下了第一套公寓。通过多次置换，他们目前拥有一套价值250万的独立屋（自住房）和一套价值70万的公寓（出租）。两处房产均有抵押贷款。
马克在人力资源部门工作，年薪22.5万加元，外加丰厚的奖金。玛格丽特目前处于职业间歇期，但计划重返职场，预计年薪在6万至8万加元之间。
此外，在扣除房贷和所有开支后，他们的公寓每年还能提供约4,500加元的净租金收入。
他们的目标是在55岁左右告别全职工作，转为兼职咨询，退休后税后年支出12万加元。同时，他们希望像父母当年支持他们一样支持孩子，他们将全额负担孩子的大学教育费用，并计划在每个孩子年满30岁时各赠予25万加元。
当前财务全景一览
税后月收入：27,063加元
资产总额（合计4,178,738加元）：
- 自住房：2,500,000
- 出租公寓：700,000
- TFSA（他）：81,475
- TFSA（她）：52,876
- RRSP（他）：220,753
- RRSP（她）：311,712
- DC 养老金：177,586
- RESP：134,336
每月支出明细（合计20,207加元）：
- 自住房贷：7,500加元
- 地税/房屋保险/水电煤：约1,260加元
- 房屋维护/安保：880加元
- 交通/食品/衣服：2,354加元
- 餐饮/娱乐/兴趣/宠物：2,717加元
- 个人/医疗/保险费：1,583加元
- 各类储蓄供款（TFSA, RESP, Pension）：3,819加元
负债明细（总额1,408,690加元）：
- 自住房贷：1,178,000加元（3.75%浮动利率）
- 出租房贷：230,690加元（3.99%固定利率）
专家拆解：他们能成功吗？
温哥华注册理财师Debbie Saleem对这对夫妇的财务状况进行了评估。结论是：完全可行！
Saleem假设马克在56岁、玛格丽特在55岁时转为兼职。
马克拥有一项定额供款养老金计划（DC Pension Plan），他与雇主每月计供款2,818加元。作为一名自主投资者，他每月向免税储蓄账户（TFSA）投入584加元，并向子女的注册教育储蓄计划（RESP）投入417加元。
Saleem指出，他们加快偿还自住房的117.8万加元房贷，并在2035年卖掉出租公寓，以结清两处房产的所有债务。
未来支出与投资假设
短期内，他们计划利用奖金进行一个5万加元的庭院景观改造和5万加元的浴室翻新工程。他们计划分别在2037年和2041年向两个孩子各赠予25万加元。
在预测模型中，Saleem假设实际年回报率5%（名义回报率7%，通胀率2%），并假设两人都活到95岁。
退休现金流预测
Saleem表示，到2035年，夫妻二人的兼职年收入预计约为22.5万加元，随着他们在65岁步入完全退休阶段，这部分收入将逐渐减少。在65岁正式退休的第一年，他们的收入来源将包括：合并后的加拿大养老金计划（CPP）、各自注册退休储蓄计划（RRSP）的提款，以及马克的DC养老金计划的提款。
Saleem说：“即便计划向子女赠予50万加元，他们的投资组合仍足以支撑每年税后12万加元的开支，直到至少95岁。”这笔赠予金将从他们的TFSA账户中提取。
子女教育与RESP
这对夫妇还希望全额负担子女的高等教育费用。假设每个孩子就读4年制课程，年支出为2万加元（按当前币值）。目前RESP余额为134,336加元，预计实际回报率5%。父母将持续供款至孩子17岁。
Saleem认为：“RESP资金足以支付每个孩子每年2万加元的教育费用。”
投资组合结构
马克和玛格丽特的投资构成如下：
- 75.64%：股票 ETF（加拿大、美国及国际市场）
- 16.06%：固定收益类ETF
- 8.3%：多资产增长型ETF
Saleem建议：预留4年退休支出作为“安全垫”，以应对市场波动。她提出“三层资金结构”：
- 第一层：未来1年支出 → 高息储蓄账户
- 第二层：未来3年支出 → 分别投入1、2、3年期GIC
- 第三层：剩余资产 → 股票 + 固收投资
保险规划
马克目前拥有158万加元的人寿保险，玛格丽特有65万加元。
Saleem建议马克再增加75万加元的20年期定期寿险，玛格丽特增加165万加元。这样可覆盖他们1,408,690加元的现有房贷，并为幸存配偶和两个孩子每人提供30万加元的保障，总保额达到230万加元。
“总体来看，马克和玛格丽特在资产积累方面付出了极大努力，并且做出了相当成功的投资决策。”Saleem总结道。
